Equity and other investments


Notes to Financial Statements

The components of investments, including associated derivatives, were as follows:

 

(In millions)    Cost Basis    

Unrealized

Gains

   

Unrealized

Losses

   

Recorded

Basis

   

Cash

and Cash

Equivalents

   

Short-term

Investments

   

Equity

and Other

Investments

 


June 30, 2011                                           

Cash

   $ 1,648      $ 0      $ 0      $ 1,648      $   1,648      $ 0      $ 0   

Mutual funds

     1,752        0        0        1,752        1,752        0        0   

Commercial paper

     639        0        0        639        414        225        0   

Certificates of deposit

     598        0        0        598        372        226        0   

U.S. government and agency securities

     33,607        162        (7     33,762        2,049        31,713        0   

Foreign government bonds

     658        11        (2     667        0        667        0   

Mortgage-backed securities

     2,307        121        (4     2,424        0        2,424        0   

Corporate notes and bonds

     10,575        260        (11     10,824        3,375        7,449        0   

Municipal securities

     441        15        (2     454        0        454        0   

Common and preferred stock

     7,925        2,483        (193     10,215        0        0        10,215   

Other investments

     654        0        0        654        0        4        650   


 


 


 


 


 


 


Total

   $   60,804      $   3,052      $   (219   $   63,637      $ 9,610      $   43,162      $   10,865   
    


 


 


 


 


 


 


(In millions)    Cost Basis    

Unrealized

Gains

   

Unrealized

Losses

   

Recorded

Basis

   

Cash

and Cash

Equivalents

   

Short-term

Investments

   

Equity

and Other

Investments

 


June 30, 2010                                           

Cash

   $ 1,661      $ 0      $ 0      $ 1,661      $ 1,661      $ 0      $ 0   

Mutual funds

     1,120        0        0        1,120        1,120        0        0   

Commercial paper

     188        0        0        188        13        175        0   

Certificates of deposit

     348        0        0        348        68        280        0   

U.S. government and agency securities

     21,036        167        (1     21,202        1,822        19,380        0   

Foreign government bonds

     518        13        0        531        0        531        0   

Mortgage-backed securities

     3,137        135        (7     3,265        0        3,265        0   

Corporate notes and bonds

     7,450        289        (18     7,721        701        7,020        0   

Municipal securities

     726        22        (1     747        120        627        0   

Common and preferred stock

     6,640        1,030        (418     7,252        0        0        7,252   

Other investments

     507        0        0        507        0        5        502   


 


 


 


 


 


 


Total

   $ 43,331      $ 1,656      $ (445   $ 44,542      $ 5,505      $ 31,283      $ 7,754