In Disney's magische versie van De Notenkraker gaat Clara op zoek naar de sleutel van een doos, waarin een kostbaar geschenk zit. Tijdens het kerstfeest bij haar peetvader leidt een gouden draad haar naar de begeerde sleutel, maar belandt ze in een geheimzinnige parallelle wereld. Daar ontmoet Clara een soldaat, een bende muizen en de regenten van drie koninkrijken. Maar ze moet naar het onheilspellende Vierde Koninkrijk, waar ze de tirannie van Mother Ginger moet trotseren om de vrede in de wereld te herstellen.