Teksasin musiikkipiireihin sijoittuva provokatiivinen elokuva on tarina seksuaalisesta pakkomielteestä ja petoksesta. BV (Ryan Gosling) ja Faye (Rooney Mara) ovat nuoria lauluntekijöitä, jotka elävät on/off-suhteessa. Kun BV kiinnostuu Amandasta (Cate Blanchett), Faye kostaa BV:n pahimman vihollisen, musiikkituottaja Cookin (Michael Fassbender) kanssa, joka on varastanut BV:n laulujen oikeudet. Cook taas on pakkomielteisesti Rhettan (Natalie Portman) pauloissa. Heistä osa tuhoutuu seksuaalisten pakkomielteiden ja kostonjanonsa vuoksi, toisten löytäessä elämän ja rakkauden kauneuden. Elokuvassa näyttäytyy myös Patti Smith, Lykke Li, the Black Lips, Iggy Pop, Florence and the Machine ja the Red Hot Chili Peppers.